Entretien avec Roland Kahalé, responsable Carburants Bas Carbone au sein du Low Carbon Transition Group de BNP Paribas
Roland Kahalé fait le point sur les évolutions récentes du marché des carburants durables, ainsi que sur les défis et les opportunités de croissance dans les industries à fort potentiel que sont l'aviation, le transport maritime et routier, et l'industrie chimique.
Quelle est actuellement la situation de l'industrie des carburants bas carbone ?
Avec des émissions de gaz à effet de serre nettement inférieures à celles induites par les combustibles fossiles traditionnels, les carburants durables recèlent un potentiel pour les industries aux émissions difficiles à réduire et pour lesquelles l'électrification présente des défis, notamment l'aviation et le transport maritime.
Le marché des carburants durables présente des perspectives prometteuses, malgré les défis. Le scénario Net Zero Emissions 2050 (article en anglais) de l'AIE prévoit une multiplication par deux de la demande de carburants bas carbone (y compris l'hydrogène) d'ici 2030, et devrait encore doubler d'ici 2050. La croissance du marché des carburants durables ces dernières années a été stimulée par des incitations réglementaires – systèmes d'échange de droits d'émission, mandats de mélange, subventions – ainsi que par une sensibilisation croissante à l'environnement et les progrès technologiques.
Les biocarburants ont récemment été confrontés à des vents contraires en Europe et aux États-Unis, tandis que le biométhane a été soutenu par des matières premières à faible coût, des usines plus grandes, des prix élevés du gaz naturel et des politiques de soutien. L'Union européenne vise 35 milliards de mètres cubes de biométhane par an d'ici 2030, un objectif ambitieux compte tenu des problématiques d'autorisation et d'acceptabilité sociale.
Le carburant d'aviation durable (SAF) gagne en popularité. Selon l'Association internationale du transport aérien (IATA), avec seulement 0,3 % de la production totale de kérosène en 2024 (article en anglais), le SAF contribue à environ 65 % de la réduction des émissions nécessaires à l'aviation pour atteindre la neutralité carbone d'ici 2050.
Le règlement Fuel EU Maritime, qui entrera en vigueur en janvier 2025, est conçu pour accélérer l'utilisation de carburants durables afin de promouvoir la réduction de l'intensité des émissions de gaz à effet de serre des navires passant par un port européen. Il exige que les compagnies maritimes concernées réduisent leurs émissions de GES de 6 % en 2030 et de 80 % d'ici 2050, et exigera une collaboration entre les propriétaires et les affréteurs des bateaux.
Dans le transport routier, la part des carburants durables utilisés dans le fret est appelée à augmenter à l'avenir, tandis que le marché des véhicules électriques se développe pour les voitures particulières. Les émissions du transport routier devraient diminuer drastiquement, en particulier dans les économies matures.
Que regroupe la notion de carburants durables ?
- Les biocarburants produits sous forme gazeuse ou liquide à partir de déchets, de résidus et de ressources organiques renouvelables telles que les déchets agricoles, le fumier et autres biomasses. Leur empreinte carbone dépend du type de matière première utilisée.
- Les e-carburants à base d'hydrogène vert produits à partir d'électricité bas carbone ou renouvelable. La plupart nécessitent du CO2 capturé, de préférence biogénique comme matière première complémentaire, c'est-à-dire l'e-kérosène, l'e-méthane, l'e-méthanol, etc.
- L'ammoniac à faible teneur en carbone, un carburant ne nécessitant pas de dioxyde de carbone comme matière première, mais utilisant plutôt l'azote de l'air et de l'hydrogène à faible teneur en carbone.
Comment intensifier le déploiement des carburants bas carbone ?
Le développement des carburants bas carbone reposera sur une combinaison de facteurs. Tout d'abord, la nécessité de prendre en compte la complexité, les incertitudes et les critères techniques stricts de la réglementation, afin de les étendre à tous les secteurs et à toutes les géographies. Par ailleurs, le développement d'un marché liquide pour les transactions, avec des prix de référence serait une autre condition préalable importante à l'accélération du marché.
De plus, des infrastructures de terminaux de transport et d'importation pour certaines molécules doivent être développées afin d'établir des chaînes de valeur mondiales et de relier les régions de production à faible coût aux utilisateurs de ces nouvelles énergies. Les coûts de production des e-carburants étant actuellement très supérieurs à leurs équivalents fossiles, la conclusion d'accords de distribution à long terme contribuerait à garantir un profil risque-rendement finançable et équilibré.
La technologie est un autre point de vigilance, certaines technologies émergentes éprouvant des difficultés à répondre aux critères de financement des projets et donc à attirer des investisseurs en raison du risque technologique élevé. Plusieurs projets ont récemment été annulés ou suspendus, aboutissant à un nombre limité de décisions finales d'investissement dans l'industrie.
Enfin, il convient de prendre en compte les questions de disponibilité, de durabilité et de concurrence. Les biocarburants sont confrontés à des contraintes en matière de disponibilité des matières premières en raison du nombre limité de déchets et de résidus d'huiles et de graisses. Le certificat de durabilité est essentiel pour garantir le respect des critères ESG exigés par la réglementation pour produire des biocarburants à partir de biomasse. La concurrence pour les matières premières utilisées pour la production de carburants durables entre diverses industries se durcira probablement et certains pays ont déjà introduit des quotas pour résoudre ce problème.
Quels sont les principaux leviers pour relever ces défis et soutenir le marché des carburants durables ?
Des politiques affirmées pourraient inciter les acheteurs à prendre des positions à long terme dans un cadre stable, ce qui permettrait d'élargir le marché et de contribuer à réduire le besoin d'aides publiques. Un tel soutien pourrait être basé sur des contrats de différence, des incitations fiscales ou des surcharges accrues pour les combustibles fossiles.
L'Union européenne s'est déjà fixé pour objectif de réduire ses émissions de 55 % d'ici à 2030 afin de décarboner principalement son secteur des transports et d'atteindre la neutralité carbone d'ici 2050 dans le cadre de son pacte vert . La directive sur les énergies renouvelables III introduit des quotas de mélange cibles pour les biocarburants avancés et des objectifs pour les carburants renouvelables d’origine non biologique, qui affectent la demande de carburants durables et ouvrent la voie à la croissance du marché de l'hydrogène dans l'UE.
D'autres réglementations stimuleront également l'industrie. Le ReFuelEU Aviation initiative et le mandat SAF, pour carburant d’aviation durable, du Royaume-Uni fixent des objectifs progressifs de mélange pour augmenter la proportion de SAF dans le mix énergétique, visant 70 % dans l'UE d'ici 2050 (avec 35 % de carburants électriques) et 22 % au Royaume-Uni d'ici 2040. Le Loan Programs Office du département de l'Énergie des États-Unis fournit également un soutien fédéral substantiel pour accélérer la croissance de projets à grande échelle uniques en leur genre dans le secteur.
Bien qu'exigeant, l’existence d’une cohérence mondiale sur la définition des molécules durables et la réglementation qui en découlera facilitera le développement des molécules et leur commerce, soutenant ainsi la traçabilité des matières premières et la certification des molécules produites pour s'assurer qu'elles répondent aux normes et réglementations requises. Tout cela nécessitera évidemment que les parties prenantes collaborent tout au long de la chaîne de valeur pour faire fonctionner pleinement cette industrie.
Quelle sera l’importance de ces partenariats et de ces collaborations ?
La collaboration entre les acteurs des secteurs privé et public est essentielle à la construction du réseau avec des pipelines et des infrastructures de production. Compte tenu de la complexité de ces projets très intensifs en capital, il est crucial de mettre en œuvre des mécanismes de réduction des risques, en particulier pour les premiers projets, afin de mobiliser des financements privés.
Plusieurs collaborations fructueuses ont déjà eu lieu, par exemple dans le développement de molécules bleues, avec des acteurs de la capture et du stockage du carbone, en particulier aux États-Unis et au Moyen-Orient où les prix du gaz naturel sont compétitifs. Cela peut conduire à des coûts de production plus proches de ceux des carburants conventionnels.
Dans le domaine des SAF, des partenariats sont noués entre des groupes de compagnies aériennes et des fonds d'investissement SAF, tels que la Sustainable Aviation Fuel Financing Alliance (SAFFA), récemment lancée, qui vise à accroître la disponibilité des SAF. Les partenaires de SAFFA auront également l'occasion de conclure des contrats d'écoulement prioritaire pour les SAF produits par les projets soutenus. Dans ce cas particulier, BNP Paribas et Airbus se sont joints aux partenaires initiaux pour s'engager ensemble à hauteur d'environ 200 millions de dollars pour soutenir la décarbonation de l'industrie aéronautique. Les systèmes de « réservation et réclamation » pourraient soutenir l'émergence d'un marché des carburants liquides durables en optimisant la chaîne d'approvisionnement et en évitant les dépenses d'investissement coûteuses liées aux nouvelles infrastructures.
La collaboration est également indispensable dans le secteur maritime, où les parties prenantes doivent rénover les navires existants ou en mettre en service de nouveaux, car les carburants alternatifs nécessitent un espace de stockage supplémentaire. Outre les considérations de coût, les armateurs doivent sélectionner avec soin le carburant approprié pour leur flotte, en tenant compte de sa disponibilité dans les ports opérationnels et de la sécurité de la manutention et du stockage. Les efforts de collaboration entre les producteurs de carburant, les développeurs d'infrastructures, les ports et les régulateurs seront donc essentiels pour renforcer la confiance, établir des chaînes d'approvisionnement solides et respecter les normes.
Cet article a été traduit depuis l'original : Sustainable fuels: a decisive contribution to the energy transition