L’analyse des experts de BNP Paribas Cash Management
- 2025 a été une année charnière pour les paiements, avec l’introduction de nouveaux cadres réglementaires et l’avènement d’un nouvel environnement « opérationnel en continu ».
- Les paiements instantanés sont désormais la norme, avec l’ajout de nouvelles fonctionnalités telles que la vérification du bénéficiaire ("Verification of Payee" ou VoP) pour lutter contre la fraude.
- La migration vers la norme ISO 20022 est terminée, assurant des paiements fluides 24/7, et une meilleure qualité des données.
- Les comptes virtuels sont passés à l’échelle industrielle.
- À terme, la tokénisation nous fera passer à un niveau supérieur.
Paiements instantanés : un nouveau règlement européen
L’introduction du règlement européen sur les paiements instantanés a été le principal moteur de cette évolution. Il impose désormais à tous les prestataires de services de paiement de la zone euro d’envoyer et de recevoir des paiements instantanés en moins de 10 secondes, à tout moment de la journée, tous les jours de l’année. Le nouveau cadre réglementaire accélère les efforts visant à poursuivre la modernisation des architectures en temps réel, des mécanismes de liquidité et des contrôles intrajournaliers des prestataires de services de paiement. Pour les entreprises, il s’agit d’une nouvelle étape importante vers un environnement véritablement « opérationnel en continu ».
Les paiements instantanés pour les entreprises : une réalité
Les paiements instantanés sont passés d’une option premium à un système universel. Les paiements instantanés pour les entreprises sont devenus une réalité, les prix et les montants maximums au niveau du système étant désormais alignés sur les virements SEPA classiques. Ces évolutions offrent de nouvelles opportunités aux entreprises pour exploiter le potentiel d’un fonctionnement en temps réel.
De nouvelles infrastructures critiques pour la prévention de la fraude
L’innovation récente est la vérification du bénéficiaire (VoP), un outil important qui renforce la confiance dans les paiements numériques et permet de franchir une étape dans la réduction des risques de fraude aux paiements.
Les vérifications de l’IBAN et du nom sont désormais intégrées dans tous les paiements SEPA (depuis octobre 2025). Cela signifie que les entreprises ont dû prendre des décisions concernant les données de référence de leurs clients, les processus d’approbation et les règles de rapprochement afin d’intégrer de manière cohérente les alertes VoP. La prévention des fraudes dans les paiements instantanés a également été renforcée. L’ajout du protocole VoP à la boîte à outils de lutte contre la fraude aux paiements a permis d’enrichir l’écosystème bancaire des entreprises d’une nouvelle infrastructure critique.
Paiements transfrontaliers : une nouvelle norme et des données plus qualitatives pour les trésoriers
Le mois de novembre 2025 a marqué la fin de la coexistence des formats MT et ISO, les paiements transfrontaliers étant désormais exclusivement échangés au format XML ISO 20022. Pour les trésoriers, cela s’est traduit par une meilleure qualité des données et la possibilité de transmettre de nouveaux éléments structurés, tout en permettant aux banques d’effectuer des paiements internationaux rapides et fluides. La prochaine étape importante pour les entreprises sera franchie en novembre 2026, avec la fin des adresses non structurées.
Les comptes virtuels : éléments incontournables des stratégies de gestion de trésorerie
Les comptes virtuels sont devenus un élément incontournable des stratégies de gestion de trésorerie. Ils offrent aux trésoriers la flexibilité nécessaire pour créer leurs propres structures, combinant à la fois une gestion efficace des liquidités, un rapprochement transparent et un contrôle des coûts. Ils constituent également des outils puissants permettant aux entreprises d’atteindre leurs objectifs en matière de gestion de trésorerie.
Tokénisation : un cadre réglementaire clair
Grâce à d’importantes évolutions réglementaires, les stablecoins et les dépôts tokenisés évoluent désormais dans un cadre réglementaire clair. À l’avenir, les trésoriers peuvent s’attendre à disposer de super « autoroutes » pour gérer leurs liquidités à travers le monde 24 heures sur 24, 7 jours sur 7, et de manière automatisée.
